Поиск

ТОРГОВЛЯ FOREX И CFD НЕСЕТ СУЩЕСТВЕННЫЙ РИСК

Панорама рынка. 12 декабря 2018

ВНИМАНИЕ: Свободный доступ к материалу "Панорама рынка" открывается спустя 6 часов после его публикации. Для оперативного получения данного материала рекомендуем оформить подписку.

I. Фокус рынка:

Сессия среды на финансовых рынках мира началась с сообщений о том, что канадский суд принял решение отпустить под залог в $7,4 млн. финансового директора китайской компании Huawei Technologies Мэн Ваньчжоу. Сообщения оказали умеренное позитивное влияние на рыночные настроения: основные фондовые индексы азиатско-тихоокеанского региона завершили торги в плюсе, фьючерсы на американские фондовые индексы утром также демонстрируют положительную динамику.

Отчасти незначительное усиление оптимизма на рынках, наблюдаемое утром, было следствием комментариев президента США Дональда Трампа. Глава Белого дома еще раз подтвердил свое намерение заключить торговое соглашение с Китаем и выразил свое недовольство возможным повышением учетной ставки федрезервом на заседании в декабре. Заседание ФРС, посвященное денежно-кредитной политике, состоится на следующей неделе и согласно динамике фьючерсов на федеральные фонды сейчас вероятность очередного повышения ставки оценивается в 78,4%. По мнению Трампа, подобный шаг регулятора будет «глупостью».

Экономический календарь среды не перенасыщен ожидаемыми отчетами и событиями. Главными данными сегодняшнего дня будет статистика по индексу потребительских цен в США, которая выйдет в 13:30 GMT.


II. О чем говорят на рынке:

Результаты исследований, опубликованные Conference Board, показали: в октябре ведущий экономический индекс (LEI) для Японии упал на 0,5 процента, и составил 97,3 пункта (2016=100). Напомним, индекс зафиксировал снижение на 0,6 процента в сентябре и падение на 0,7 процента в августе. В течение шести месяцев (с апреля 2018 года по октябрь 2018 года) показатель снизился на 2,8 процента после падения на 1,6 процента за предыдущий шестимесячный период (с марта 2018 года по сентябрь 2018 года). Между тем, совпадающий экономический индикатор (CEI) вырос на 0,5 процента в октябре, и составил 102,6 пункта (2016 = 100), что последовало за падением на 0,3 процента в сентябре и увеличением на 0,1 процента в августе. За шестимесячный период (по октябрь) индекс упал на 0,6 процента после снижения на 0,8 процента за предыдущий шестимесячный период (с марта 2018 года по сентябрь 2018 года).


Несмотря на резкие спады на нефтяном рынке, некоторые прогнозисты остаются позитивными в отношении цен и спроса на 2019 год. В годовом прогнозном отчете Bank of America Merrill Lynch ожидает, что нефть марки Brent восстановит свои недавние потери в 2019 году и закрепится на уровне $70 за баррель. "Волатильность будет высокой в ближайшем будущем, но в 2019 году мы будем конструктивны в отношении цен на нефть", - сказал Хоутан Яжари, руководитель исследования глобальных пограничных рынков акций Bank of America Merrill Lynch. "Мы считаем, что цены на нефть возобновят свой путь обратно до $70 в среднем в следующем году, потенциально повышаясь во втором квартале за короткий промежуток времени. Мы считаем, что сокращения (ОПЕК) были достаточными", - сказал Яжари, прогнозируя "относительно сбалансированный нефтяной рынок" и стабильные запасы в следующем году. Но опасения по поводу роста нефти остаются широко распространенными, и другие аналитики рынка указывают на $60 баррелей или ниже в предстоящем году. Нефть марки Brent снизилась почти на 30% с октябрьских максимумов, превышающих $86.


Правительство Франции ожидает, что дефицит бюджета в 2019 году составит 2,5% от объема ВВП, исключая одноразовый эффект от преобразования налоговой скидки на заработную плату в постоянное сокращение, сказал министр бюджета во вторник. До того, как президент Эммануэль Макрон объявил о уступках антиправительственным протестующим, правительство  ожидало дефицита, исключая разовые выплаты в 1,9% от валового внутреннего продукта. Поскольку общий дефицит ранее ожидался на уровне 2,8%, новый базовый дефицит может подтолкнуть общее число к 3,4% - превысив 3-процентный лимит Европейского союза. Выступая перед парламентом, министр также сказал, что уступки, объявленные во вторник Макроном, составят 10 млрд евро ($11,4 млрд), включая отмену повышения налогов на энергоносители, уже объявленное на прошлой неделе.


Бывший председатель ФРС Джанет Йеллен сказала, что она опасается, что может произойти еще один финансовый кризис, потому что банковские регуляторы увидели сокращение их полномочий в борьбе с паникой и из-за текущего толчка к дерегулированию. "Я думаю, что ситуация улучшилась, но я также считаю, что в системе есть гигантские дыры, - сказала Йеллен. - Инструменты, доступные для решения возникающих проблем, не очень хороши в США". Йеллен привела кредитование с левереджем в качестве проблемной области, о чем также упоминало нынешнее руководство ФРС. По ее словам, регулирующие органы могут решать такие проблемы только в отдельных банках, а не во всей финансовой системе. Бывший председатель ФРС, в настоящее время научный сотрудник Института Брукингса, сказала, что в повестке дня остается незавершенное регулирование. "Я не уверена, что мы работаем над этими вещами так, как должны, а затем остаются дыры, а затем регуляторный откат. Поэтому я действительно беспокоюсь, что у нас может быть еще один финансовый кризис", - сказала Йеллен. Йеллен не прокомментировала текущую финансовую или экономическую ситуацию, а лишь сказала: "процентные ставки низкие. Я считаю, что они, вероятно, останутся ниже, чем в последние десятилетия". Она отметила, что в условиях типичной рецессии ФРС снижает ставку на 5 процентных пунктов, в то время как "нормальный уровень" краткосрочной процентной ставки обычно составляет около 3 процентов. "Это означает, что есть гораздо меньше возможностей для сокращения краткосрочных ставок, чем это было исторически в Соединенных Штатах",-сказала Йеллен.


Представитель Китая на торговых переговорах с администрацией президента Трампа заявил, что Пекин снизит пошлины на американские автомобили до 15% против 40% в настоящее время. Пока неясно, когда вступят в силу новые пошлины, но США настаивает на том, чтобы это случилось как можно раньше. Ранее в этом году Китай повысил пошлины на американские автомобили на 25 процентных пунктов в рамках ответных мер на пошлины США. США и Китай на встрече, состоявшейся в кулуарах саммита G20, согласились подписать перемирие на 90 дней, чтобы обговорить урегулирование торговой напряженности между двумя крупнейшими экономиками.

    

III. Ситуация на рынках

Валютный рынок

Пара EUR/USD консолидируется вблизи уровня открытия сессии, что обусловлено стабилизацией доллара США. Инвесторы также проявляют осторожность в преддверии публикации американских данных по индексу потребительских цен. Напомним, потребительская инфляция выросла в октябре на фоне повышения цен на энергоносители, однако ожидается, что в ноябре инфляция не изменилась. Цены на бензин упали на 11% в течение месяца и, вероятно, компенсировали увеличение цен в других категориях, сохраняя общий уровень инфляции стабильным. За исключением продовольствия и энергоносителей, инфляция, как ожидается, вырастет на 0,2%, что подтолкнет годовой показатель до 2,2%. Сила доллара США помогает сдерживать инфляцию товаров, несмотря на недавние тарифы, в то время как инфляция услуг в последнее время замедлилась на фоне более низких цен на жилье и медицинское обслуживание. В целом, ожидается, что снижение общей инфляции не повлияет на решение ФРС по процентной ставке в декабре. Сильное сопротивление - $1.1399 (максимум 11 декабря). Важная поддержка - $1.1268 (минимум 28 ноября).

Пара GBP/USD торгуется почти без изменений после того, как накануне упала ниже уровня $1,2500 (впервые с апреля 2017 года) на фоне твита от одного журналиста, который утверждал, что Тереза Мэй столкнулась с проблемой лидерства со стороны законодателей в своей собственной партии. В фокусе также оказались комментарии канцлера Германии Меркель, которая заявила, что новых переговоров по выходу Британи из ЕС не будет. Поскольку сегодня экономический календарь по Британии пуст, трейдеры будут ориентироваться на динамику американской валюты, общий настрой рынков в отношении рисковых активов и свежие новости на тему Брекзита. Важное сопротивление - $1.2638 (максимум 11 декабря). Важная поддержка - $1.2400 (психологический уровень).

Пара AUD/USD умеренно выросла в начале сессии, обновив максимум 10 декабря, но затем растеряла около половины позиций на фоне фиксации прибыли. Поддержку паре оказывали более высокие цены на сырьевые товары и ослабление торговой напряженности между США и Китаем после того, как Пекин сообщил, что снизит пошлины на американские автомобили до 15% против 40% в настоящее время. Пока неясно, когда вступят в силу новые пошлины, но США настаивает на том, чтобы это случилось как можно раньше. Кроме того, президент США Трамп еще раз подтвердил свое намерение заключить торговое соглашение с Китаем, но при этом выразил свое недовольство возможным повышением ставки ФРС на заседании в декабре. Сильное сопротивление - AUD0.7241 (максимум 7 декабря). Важная поддержка - AUD0.7177 (минимум 10 декабря).

Пара USD/JPY демонстрирует слабое повышение, что связано со снижением спроса на иену, которая считается активом-убежищем. Постепенно фокус внимания инвесторов смещается на отчет Банка Японии Tankan, который выйдет завтра в 23:50 GMT. Данный отчет является тщательно отслеживаемым экономическим релизом, который дает представление о будущих экономических показателях Японии. В связи с сокращением экономики Японии в третьем квартале, участники рынка будут искать в отчете какие-либо сигналы о будущем экономического роста Японии. Любые признаки восстановления роста ВВП были бы отрадным признаком после того, как экономика также сократилась в первом квартале и столкнулась с замедлением роста в результате многочисленных стихийных бедствий в стране в течение года. В третьем квартале индекс крупных производителей упал в третий раз в этом году, и консенсус-прогнозы на четвертый квартал предполагают дальнейшее снижение - до 17 пунктов с 19 пунктов. Ожидаемое небольшое падение предполагает экономическую стабильность, а не экономическое силу. Важное сопротивление – Y113.82 (максимум 3 декабря). Сильная поддержка - Y113.00 (минимум 11 декабря).


Фондовый рынок

Индекс

Значение

Изменение

DJIA

24370.24

-0.22%

S&P 500

2636.78

-0.04%

NASDAQ

7031.83

+0.16%

Nikkei

21602.75

+2.15%

Hang Seng

26220.47

+1.74%

CSI 300

3171.05

+0.36%

S&P/ASX

5653.50

+1.39%


Основные фондовые рынки США завершили вчерашние торги смешано, так как падение котировок сектора промышленных товаров компенсировало рост акций технологический компаний на фоне признаков прогресса между Китаем и США в разрешении торгового спора. Определенное давление на рынок также оказали заявления президента Трампа, который пригрозил прекращением работы правительства в случае, если конгрессмены не одобрят финансирование строительства стены на границе с Мексикой. Между тем, акции автопроизводителей подорожали после сообщения о том, что Китай может перейти к снижению тарифов на автомобили американского производства, что было озвучено президентом Трампом после встречи с президентом Китая в Аргентине. Bloomberg сообщило со ссылкой на людей, знакомых с вопросом, что Китай собирается снизить импортные тарифы на автомобили американского производства до 15% с нынешних 40%.

Азиатские фондовые индексы торгуются в плюсе на фоне оптимизма инвесторов по поводу торговых отношений США и Китаем после того, как Трамп подтвердил свое намерение заключить торговое соглашение с Китаем  При этом Трамп не обозначил сроков возможной новой встречи представителей сторон. Он также добавил, что он повременит с увеличением пошлин с 10% до 25% до тех пор, пока не станет ясно, смогут ли США и Китай прийти к соглашению. Между тем, акции автопроизводителей в Китае, Японии и Южной Корее подскочили после сообщений, что Китай снизит тарифы на автомобили, произведенные в США, до 15% с нынешних 40%. Рынок Китая заметно вырос на фоне ослабления торговой напряженности между США и Китаем, при этом акции производителей  Рынок Японии подскочил более чем на 2%, чему способствовало ослабление иены и подорожание акций автопроизводителей.

Начало торгов на основных фондовых площадках Европы ожидается разнонаправленным.


Рынок инструментов фиксированной доходности

На текущий момент доходность 10-и летних облигаций США находится на уровне 2,89% (+1 б.п.).

Доходность 10-и летних немецких бондов в данный момент находится на уровне 0,24% (0 б.п.).

Доходность 10-и летних гособлигаций Великобритании удерживается в области 1,05% (0 б.п.).


Товарные рынки

Фьючерсы на нефть сорта WTI демонстрируют позитивную динамику. На текущий момент январские фьючерсы котируются по $52.24 за баррель (+0.56%). Цены на нефть умеренно выросли, отреагировав на свежие данные Американского института нефти (API). Согласно отчету API, за неделю по 7 декабря запасы нефти в США упали на 10,18 млн. баррелей после роста на 5,36 млн. баррелей неделей ранее. Запасы дистиллятов в США за неделю выросли на 712 тыс баррелей, а запасы бензина снизились на 2,5 млн баррелей. Теперь инвесторы ожидают официальные показатели по запасам нефти от Минэнерго США, которые выйдут в 15:30 GMT. Неделей ранее запасы нефти, согласно оценке Минэнерго, упали на 7.323 млн. баррелей. Согласно прогнозам, по итогам прошлой недели запасы нефти снизились на 2,99 млн. баррелей

На текущий момент цены на золото котируются по $1242.80 (+0.02%). Драгметалл торгуется вблизи уровня открытия сессии, что связано со стабилизацией доллара США. Кроме того, влияние на цены оказывает неопределенность по поводу дальнейшего курса денежно-кредитной политики ФРС, которое проведет свое заседание на следующей неделе.


IV. Основные события и данные сегодняшней сессии (время GMT 0)

10:00

Еврозона

Промышленное производство

13:30

Канада

Коэффициент загрузки производственных мощностей

13:30

США

Индекс потребительских цен

13:30

США

Индекс потребительских цен, базовое значение

15:30

США

Изменение запасов нефти по данным министерства энергетики

19:00

США

Федеральный бюджет

21:45

Новая Зеландия

Изменение уровня цен на продукты питания

Фокус рынка

  • Уверенность инвесторов в еврозоне самая низкая с 2014 года
  • Экономика Великобритании замедлилась за три месяца до октября
  • Коэффициент использования производственных мощностей в Канаде снизился в третьем квартале.
  • Потребительские цены в США не изменились в ноябре
декабрь 2018
  • 2018
  • 2017
  • 2016
  • 2015
  • 2014
  • 2013
  • 2012
  • 2011
  • 2010
  • 2009
  • 2008
  • 2007
  • 2006
  • 2005
  • 2004
  • 2003
  • 2002
пн
вт
ср
чт
пт
сб
вс
1
2
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31

Котировки

Весь материал, являясь маркетинговой коммуникацией, размещен исключительно в ознакомительных целях и, полагаясь только на него, вы можете потерпеть убытки. Показатели прошлых периодов не являются надежным показателем идентичных результатов в будущем. Просим ознакомиться с полным заявлением об отказе от ответственности.

Заказать Обратный Звонок

Я понимаю и принимаю Политику Конфиденциальности относительно обработки моих персональных данных компанией Teletrade и дальнейшего использования для регистрации в сервисах Teletrade

В целях улучшения навигации по сайту TeleTrade использует cookies в своих интернет-сервисах. Продолжая просматривать этот сайт, вы соглашаетесь с использованием cookies. Если вы не согласны с использованием cookies, вы можете изменить настройки браузера в любое время. Подробнее

В целях улучшения навигации по сайту TeleTrade использует файлы cookie в своих интернет-сервисах. Продолжая просматривать этот сайт, вы соглашаетесь с использованием cookie-файлов. Если вы не согласны с использованием cookie-файлов, вы можете изменить настройки браузера в любое время.

  • © 2011-2018 TeleTrade-DJ International Consulting Ltd

    TeleTrade-DJ International Consulting Ltd зарегистрирована как кипрская инвестиционная компания Cyprus Investment Firm (CIF) под регистрационным номером HE272810 и лицензирована Кипрской комиссией по ценным бумагам и биржам (Cyprus Securities and Exchange Commission — CySEC), номер лицензии 158/11. Деятельность TeleTrade-DJ International Consulting Ltd регулируется во всех странах ЕС на территории Европейской Экономической Зоны для свободного предоставления услуг согласно Директиве Евросоюза “О рынках финансовых инструментов”.

    Функции физического представительства TeleTrade-DJ International Consulting Ltd на территории Латвии выполняются связанным агентом SIA Rīgas Kapitāls в рамках полномочий согласно Representation Agreement от 04.04.2017. Пожалуйста, перейдите по ссылке для получения дальнейшей информации о финансовом регулировании в Латвии: Financial and Capital Market Commission (FCMC).

  • Информация на данном веб-сайте размещена исключительно в информативных целях. Все описанные услуги и информация были получены из источников, считающихся надежными. TeleTrade-DJ International Consulting Ltd («TeleТrade») и/или иные третьи лица, предоставляющие информацию, предоставляют услуги и информацию без какой-либо гарантии. Используя данную информацию и услуги, вы соглашаетесь с тем, что ни при каких обстоятельствах TeleTrade не несет ответственность перед каким-либо физическим или юридическим лицом за потери или ущерб, понесенные частично или полностью в результате использования данной информации или услуг.

  • TeleTrade сотрудничает исключительно с регулируемыми финансовыми организациями для обеспечения сохранности средств клиентов. См. полный список банков и платежных сервисов, уполномоченных вести работу по обработке средств клиентов.

    Пожалуйста, прочитайте Условия пользования.

  • В целях улучшения работы в интернете наших посетителей, TeleTrade DJ использует cookies в своих интернет-сервисах. Продолжая находиться на этом сайте, вы соглашаетесь использовать cookies. Если вы не согласны с использованием cookies, вы можете изменить настройки браузера в любое время. Подробнее

    TeleTrade-DJ International Consulting Ltd на текущий момент предоставляет свои услуги на трансграничной основе, в рамках стран ЕЭЗ (за исключением Бельгии) в соответствии с паспортным режимом MiFID, а также в некоторых третьих странах вне ЕЭЗ. На данный момент TeleTrade не оказывает свои услуги жителям и гражданам США

Свяжитесь с нами
Поделиться
в соц. сетях
Онлайн-консультант
Запросить обратный звонок
Наверх